Прирост инвестпортфеля и активов выводит бизнес Ткачёвых на новый уровень. «Агрокомплекс» прирос активами за счёт поглощения агрохолдинга «Дружба народов», а инвестпортфель «Мантера-групп» пополнился масштабными туристическими проектами с бюджетом в 68 млрд рублей. В результате событий июня два ключевых направления семейного бизнеса Ткачевых — туризм и АПК — существенно выросли. Оценивая события, эксперты полагают, что семейная империя, имеющая административный ресурс, превращается в гиганта.
«Дружбу народов» сложно оценить
Компания «Пуд», входящая в структуру «Агрокомплекса им. Н.И. Ткачёва», в июне приобрела крупнейший крымский агрохолдинг «Дружба народов», который владеет собственным мясокомбинатом, садами и сельхозугодьями площадью в 20 тысяч гектаров. «Эксперту ЮГ» сделку подтвердил генеральный директор ООО «Пуд» Артём Спиваков. О деталях сделки ранее вышел подробный материал «От поля до прилавка: крупнейший сельхозхолдинг Крыма перешел под контроль “Агрокомплекса”».
По данным ИАС Seldon.Basis, выручка ООО «Мясокомбинат «Дружба народов»» (крупнейший актив) в 2021 году составила 9,8 млрд рублей, а чистая прибыль — 26,3 млн рублей. Выручка входящего в ту же группу АО «КФК», выращивающего яблоки и ягоды в садах площадью 1,3 тысячи кв. м, в 2021 году составила 1,3 млрд рублей, а чистая прибыль — 3,5 млн рублей. Выручка АО «Дружба народов Нова» составила 8,2 млрд рублей, чистая прибыль — 314 млн рублей. Также ООО «Дружба народов» имело 1,1 млрд рублей выручки и 329 млн рублей чистой прибыли. Таким образом, общая выручка четырёх наиболее крупных активов АХ «Дружба народов» составляет 20,4 млрд рублей.
Фактически именно на эту сумму выросла совокупная выручка агрохолдинга «Агрокомплекс». По данным ИАС Seldon.Basis, выручка АО «Агрокомплекс им. Н.И. Ткачёва» в 2021 году составила 71,8 млрд рублей (рост +25%), а чистая прибыль — 8,6 млрд рублей (рост +222%). Организация имеет 50 дочерних организаций с суммарным вкладом 28,2 млрд рублей. В результате приобретения «Дружбы народов» прирост выручки «Агрокомплекса» составит 28%.
Официальных комментариев о переходе «Дружбы народов» под контроль «Агрокомплекса» не было. Сумму сделки также никто не заявлял. Эксперты затрудняются в оценке стоимости приобретения. По версии специалиста в сфере оценки имущества генерального директор ООО «Бета консалтинг» Александра Кориневского, активы агрокомплекса достаточно специфичны, их стоимость может меняться в зависимости от целого ряда факторов. Эксперт отмечает, что цены на землю в Крыму колеблются от 50 тысяч рублей до почти 1 млн рублей за гектар, при кадастровой оценке 2016 года в среднем 50-100 тысяч рублей за гектар.
«Из открытых источников информации можно сделать вывод, что общий земельный банк агрохолдинга “Дружба народов” составляет около 20 тысяч гектаров угодий, из которых около 1,8 тысячи гектаров – это земли под фруктовыми садами, которые, наравне с виноградниками, представляют собой очень специфический активы, — говорит Кориневский. — Кроме того, холдинг имеет крупное производство птицы, свинины, собственный мясокомбинат, развивает собственные торговые марки, которые сами по себе могут стоить немало. Таким образом, это целый бизнес, который обычно оценивают по данным консолидированной отчётности, с учётом выручки, прибыли, наличия и качества оборудования и других финансовых и производственных показателей».
Сделка в Крыму как показатель консолидации бизнесов
По словам генерального директора INFOLine Ивана Федякова, покупка агрохолдинга «Дружба народов» в Крыму «Агрокомплексом им. Н.И. Ткачёва» — это абсолютно логичная и естественная сделка по приобретению профильного актива, и кубанскому холдингу такое приобретение принесёт хороший синергетический эффект.
«Если же говорить о влиянии на рынок, то ничего хорошего в такой сделке я не вижу, — добавляет Федяков. — Мы продолжаем идти по пути консолидации отрасли, продолжаем растить мегакомпании. К таким сегодня можно отнести “Мираторг”, “Черкизово”. “Агрокомплекс им. Н.И. Ткачёва” явно метит в первую пятерку компаний агросектора. Рост таких крупных игроков приводит к потере конкурентоспособности оставшихся на рынке компаний. Их постепенно будут выдавливать крупные холдинги».
Федяков приводит статистику: несмотря на рост отрасли АПК в России, за последние 10 лет на 25% сократилось количество компаний, задействованных в отрасли. А площадь пахотных земель уменьшилась на 7%.
«Казалось бы, рынок растёт и увеличивается, но компаний, которые хотели бы этот быстрорастущий рынок наполнять, всё меньше. Получается, что рост идет не экстенсивно — вширь, а вглубь. Потому что свою мощь наращивают именно крупные компании, которые могут позволить себе диверсифицировать бизнес», — отмечает эксперт.
Зять Александра Ткачёва инвестирует в курортную недвижимость Сочи
Ещё одна важная новость, пришедшая в июне с ПМЭФ-2022: «Мантера-групп», принадлежащая зятю бывшего министра сельского хозяйства Роману Баталову, построит в Сочи центр гастротуризма, три отеля и горнолыжный обучающий центр. В эти объекты компания вложит 68 млрд рублей.
Ранее «Эксперт ЮГ» подробно писал о том, как деятельность компании «Мантера-групп» связана с семейной империей Ткачёвых в материале «Семейный кубанский подряд: оператор крупнейших туристических активов Краснодарского края явился миру». «Мантера-групп», являющаяся фактическим оператором игорной зоны и курорта «Красная Поляна», парка развлечений «Сочи-Парк», винодельни Château de Talu (её владелец — супруга Александра Ткачёва), имеет богатый опыт управления туристической недвижимостью.
Согласно официальной информации, в рамках новых инвестпроектов под один из туристических комплексов переделают здание адлерского санатория «Известия». Там будет четырёхзвёздный отель с ресторанами, СПА, конференц-залом и медицинским центром.
Как отмечает генеральный директор краснодарской консалтинговой компании MaconRealtyGroup Илья Володько, судя по заявленному объёму инвестиций, проект «Мантера-групп» выглядит весьма масштабным. Компания имеет достаточно богатый опыт строительства и управления курортной недвижимости, поэтому понимает потенциал региона. Эксперт предполагает, что срок окупаемости проектов составит около 15 лет.
Несмотря на рост отрасли АПК в России, за последние 10 лет на 25% сократилось количество компаний, задействованных в отрасли. С учётом новых заявок на ПМЭФ инвестпортфель «Мантера-групп» возрос с 70,5 млрд рублей до 138,5 млрд рублей — то есть почти удвоился
«Тренд на реконструкцию старых советских санаториев в Сочи задан рядом факторов, — говорит Володько. — В первую очередь это связано с курсом местных властей на ограничение строительства. Так, сегодня в Сочи действует мораторий на принятие новых градостроительных документов. Поэтому некоторые девелоперы готовы реконструировать старые санатории, так как градостроительные ограничения на данную деятельность не распространяются. Также на выбор строительных компаний влияет то, что земли на побережье Сочи уже мало, а старые советские санатории часто располагаются в очень привлекательных местах рядом с морем и необходимой инфраструктурой — парками, пляжами и т.д. Однако часто после такой реконструкции от старого санатория ничего не остаётся, кроме фасада. Фактически появляются совершенно новые гостиницы и отели».
Ещё ряд объектов из числа заявленных «Мантерой-групп» появится в Красной Поляне — горнолыжный обучающий центр, апартаменты и шале. Как обнаружил «Эксперт ЮГ», «Мантера-групп» уже объявила тендер на выполнение проектных и изыскательских работ для строительства центра подготовки спортивного резерва по лыжным видам спорта «Снежинка». Стоимость контракта составляет 692 млн рублей. Согласно данным о закупке, победителю предстоит подготовить документацию для строительства центра в Адлерском районе на северном склоне хребта Аибга (территория входит в состав курорта «Красная Поляна»).
«Строительство обучающего горнолыжного центра — это вполне логичный шаг для развития территории Красной Поляны. Сейчас сложно предположить, каким комплекс будет в итоге. Достаточно дорогая проектная документация, возможно, объясняется тем, что разработчику предстоит проектировать новые горнолыжные трассы», — говорит Илья Володько.
Инвестпортфель в туризме и источники финансирования
«Эксперт ЮГ» подсчитал совокупный инвестиционный портфель «Мантера-групп». Назовём основные проекты, которые фигурируют в СМИ.
В мае 2021 года РБК со ссылкой на банк «ДОМ.РФ» сообщил, что «Сочи-Парк пять плюс» получит 12,5 млрд рублей на строительство апартаментов и отеля в Сириусе. ООО «Сочи-Парк курорт» — дочерняя структура АО «Сочи-Парк», которой также управляет ООО «Мантера-групп».
Далее, в тематический парк и курортно-гостиничный комплекс «Парк Русский» на острове Русский во Владивостоке компания собирается, как заверяют в ООО «Домейн», вложить 38 млрд рублей.
В декабре 2021 года Александр Ткачёв на заседании правительства Абхазии презентовал проект по созданию гостиницы «Москва резорт» в Пицунде. Стоимость проекта — около 20 млрд рублей. Реализацией проекта также будет заниматься ООО «Специализированный застройщик «Сочи-Парк пять плюс»».
Таким образом, общая сумма заявленных «Мантера-групп» инвестиций в туристические проекты до июня 2022 года составляла 70,5 млрд рублей. С учётом новых заявок на ПМЭФ инвестпортфель компании возрос с 70,5 млрд рублей до 138,5 млрд рублей — то есть почти удвоился.
По данным ИАС Seldon.Basis, ООО «Мантера-групп» было образовано в 2021 году в Краснодарском крае. Генеральный директор — Джамбулат Хатуов. Компания на 100% принадлежит Роману Баталову. В 2021 году выручка предприятия составила 139,2 млн рублей, а чистая прибыль — 68,5 млн рублей. Безусловно, инвестпортфель на 138,5 млрд ставит вопрос об источниках финансирования: ясно, что выручка компании не позволит обеспечить эти инвестиции. Но по этому вопросу ясности пока нет. Скорее всего, заявленные проекты — это своеобразное предложение для инвесторов, а значит, их судьба может зависеть от того, появятся ли желающие вложить средства.
